Banken riskeren $230 miljard aan betalingsinkomsten door opkomst stablecoins

In dit artikel:

Banken riskeren volgens het World Payments Report 2027 van het Capgemini Research Institute tot 230 miljard dollar aan inkomsten uit betalingsverkeer mis te lopen als zij onvoldoende reageren op stablecoins, tokenized deposits en digitale centralebankmunten (CBDC’s). Deze vormen van zogenoemd ‘intelligent money’ kunnen in 2030 ongeveer 4% van het wereldwijde betalingsvolume vertegenwoordigen. Daardoor komen onder meer inkomsten uit wisselkoersmarges, correspondent banking, aangehouden liquiditeiten en transactieverwerking onder druk te staan.

De nieuwe betaalinstrumenten kunnen tegelijk de problemen in het internationale betalingsverkeer verminderen. Bijna driekwart van de onderzochte bedrijven vindt grensoverschrijdende betalingen momenteel traag, duur en onvoorspelbaar. Een betaling van initiatief tot bevestiging en reconciliatie duurt gemiddeld 3,5 dag; 57% van de bedrijven heeft in die periode geen actueel inzicht in de status van de betaling, kasposities of prijzen. De totale kosten bedragen gemiddeld 2% van de transactiewaarde, terwijl slechts een derde tevreden is over de dienstverlening van de primaire bank.

Stablecoins, tokenized deposits en CBDC’s kunnen 24/7-betalingen, realtimeafwikkeling en programmeerbare transacties mogelijk maken. Volgens Capgemini kan daardoor tot 4 biljoen dollar vrijkomen die nu vastzit in afwikkelings- en liquiditeitsrekeningen. Dat geld kan vervolgens worden ingezet voor bijvoorbeeld kredietverlening of investeringen. Bedrijven tonen steeds meer belangstelling: 71% zou bij gelijke kosten en kwaliteit voor een bank kiezen als aanbieder van tokenized payments. Tegelijkertijd staat bijna 60% open voor stablecoin-diensten van niet-banken wanneer banken niet snel genoeg handelen. Al 36% van het B2B-betalingsvolume van de onderzochte bedrijven loopt via niet-bancaire aanbieders.

Tokenized deposits gelden bij bankbestuurders als de belangrijkste prioriteit op korte termijn, omdat ze op de bankbalans kunnen blijven staan en beter aansluiten op bestaande regelgeving. Toch schaalt slechts 21% van de banken ten minste één vorm van intelligent money actief op. Deze koplopers identificeren drie keer zo vaak nieuwe inkomstenbronnen en verwachten dalende transactie-inkomsten gemiddeld binnen 15 maanden te compenseren, tegenover 25 maanden bij andere banken. Zij kiezen bovendien vaker voor een actieve rol in het nieuwe betalings-ecosysteem.

De ontwikkeling stelt ook nieuwe eisen aan toezicht en compliance. Omdat transacties direct en vaak onomkeerbaar kunnen zijn, bouwen koplopers controles vaker vooraf in. Zij lopen 1,5 keer voor op andere banken bij monitoring over meerdere netwerken en zetten vaker AI in voor het opsporen van afwijkend walletgedrag en realtime AML- en KYC-controles. De sector kampt echter nog met tekorten aan expertise en technische uitdagingen rond tokenisatie, smart contracts en interoperabiliteit. Slechts 56% van de koplopers zegt over voldoende talent en vaardigheden te beschikken.

Het rapport is gebaseerd op onderzoek onder 1.110 grote ondernemingen en 300 bankbestuurders in negen markten, waaronder Nederland. Capgemini verwacht vooral een groeiende kloof tussen banken die actief positie kiezen en instellingen die de ontwikkelingen afwachten.